当沃尔沃2008年推出Drive-E系列时，采用了与PSA合作开发的1.6升柴油发动机。沃尔沃表示，配备这种柴油发动机的汽车在油箱加满的情况下可以行驶 1300公里，并且排放水平低，在瑞典被归类为“绿色发动机”。
沃尔沃XC90，这款豪华大型SUV配备vea（沃尔沃发动机架构）系列涡轮增压直列 2.0升四缸柴油发动机，2013年首次亮相。这是沃尔沃97年历史上第二款自主研发和生产的柴油机。
它的第一台柴油机在2001年首次亮相，那是一台五缸柴油机，由沃尔沃位于瑞典舍夫德（Skovde）的动力总成工厂生产。现在，该工厂已转而为沃尔沃快速增长的全电动汽车系列生产电动机。
2012年至2016年间，配备柴油发动机的车辆占沃尔沃全球销量的一半。
事情从2017年7月开始发生变化。
那时，沃尔沃前首席执行官哈坎·萨缪尔森(Hakan Samuelsson)开始了该汽车制造商向电动动力总成的积极转型，并宣布沃尔沃将停止柴油车的进一步开发，而当时在欧洲销售的所有新车中近一半都配备了柴油动力总成。
此举恰逢动力总成面临越来越大的压力，包括欧洲市中心禁止使用柴油机的威胁。
自1991年以来（这是沃尔沃有记录以来的最早时间），该公司已生产了超过900万辆柴油发动机车辆。因此，考虑到有12年未计算在内，实际数字要高得多。
沃尔沃被认为是第一家完全停止柴油车生产的汽车制造商。不过，沃尔沃表示，它将继续为柴油车用户提供备件支持。
柴油曾一度被宣传为更清洁的汽油替代品，然而，随着2015年大众柴油门丑闻的爆发，这项技术开始失宠。
英国媒体The Telegraph称，就在2015年，柴油车几乎占据了英国销售的所有汽车。然而，英国汽车制造商和贸易商协会 (SMMT) 的数据显示，在柴油门事件发生后，这一数字迅速下降，2018年降至32%，2023年还不到4%。